投资有几种算法？
1.简单算术平均法 假设每月的收益率为R，每月的复利次数为M（一年6次），那么年末的资金本利和为 S=\sum_{i=1}^{n}{R}\sim \sqrt{1+R} ，将R换算成年收益率，则年收益率r= R/\sqrt{1+R}，该方法的缺陷在于没有考虑本金的损失。 当市场出现大幅下跌时，这种方法会让投资者蒙受不小的损失。
2.有效市场模型（EMP） 考虑资金的时间价值，同时考虑买入卖出时的手续费等交易费用，根据有效市场假说，股票价格随时间的变化率与信息利率相同，即 \frac{\mathrm dS}{\mathrm dt}= r_f - \lambda S，其中 r_f 为市场的信息利率， \lambda 为常数。把上面的方程两边同时求导，并令 t=0 可得初始时刻的资金额 S(0) ，进而得到 EMP 公式： S(0)=\int^1_{0}(r_f-\lambda S)\mathrm {d}t 同样把上面方程两边同时求导，并令 t\rightarrow -\infty 可得最终时刻的资金额 S(\infty) ，进而得到 EMF 公式： S(\infty)=S(0)e^{\lambda(\infty-0)} r_f 利用数值方法求解上述两个方程可计算出时刻 t 的市值，进而得到该时段内的收益率。
3.资本资产定价模型（CAPM） CAPM 考虑了投资和组合理论，是研究证券市场最为重要的理论之一。在 CAPM 中，所有资产的收益率都取决于无风险利率，该理论认为，对于给定的风险水平，所有投资者的最优资产组合应当是一样的；而对于给定的资产组合，不同的投资者会有不同的最优风险水平。在无风险利率一定的情况下，不同投资者最优风险水平的差异性决定了其资产的动态配置。 在 CAPM 框架下，市场的均衡价格和投资者对风险的厌恶程度通过一个参数 \beta 联系起来，这个参数被称为风险系数。可以通过选择适当的 \beta 使计算得到的收益率接近实际收益率。 4.套利定价模型（APT） APT 是基于期权定价的思路发展而来的，它考虑了金融资产的价格波动率和隐含期权的行权价格，能够更为准确的对风险进行刻画，并且可以同时估计出风险溢价、无风险利率和随机扰动项。在实值期权定价方面，APT 有出色的表现。 与其它估值方法一样，APT 也需要先给出模型的参数。这些参数可以是历史数据的均值、标准差或历史方差。